龍洞在孔望山的龍洞庵西側,洞口約1平方米,內有五、六平方米。傳説古有黃龍在此潛蹤修煉,後騰飛而去,因名龍洞。
龍洞是早年海水浸蝕、衝擊而成的海蝕洞,民國時住持增又深鑿而成。洞外鐫滿宋、金、元、明、清諸代題刻近30方,隸、篆、草、行,各臻其妙。這些石刻,不僅具有較高的欣賞價值,而且是研究古代歷史的重要資料。
龍洞西側有石刻,是宋代王華耀所題,高72釐米,寬40釐米;龍洞東側的石刻,反映了明代的“言禁”狀況,是難得的一件文化遺存。